成立5年的安心財產保險有限責任公司(下稱安心財險)陷入其歷史上最窘迫境地，去年10月其償付能力充足率首次跌至負值，被中國銀保監會暫停車險新業務，董、監、高薪酬下調。

安心財險近日公布的該公司2020年第四季度償付能力報告顯示，該季末，其核心及綜合償付能力充足率為-175.83%，較此前銀保監會公布的安心財險2020年10月末的該項數據-125.7%進一步下跌。

上述報告還顯示，2020年第四季度，安心財險凈利潤為-5.07億元，環比當年第三季度632.29萬元大幅下滑。安心財險2020年四個季度凈利潤合計為-5.35億元，虧損同比明顯擴大。同時，2020年四季度末，安心財險凈資產為-1.91億元，環比上季度末減少5.07億元。

安心財險近期還因存在欺騙投保人問題被銀保監會通報。據銀保監會的統計，安心財險億元保費投訴量持續居于財產保險公司前列。

《投資時報》就上述償付能力、凈利潤、監管措施等問題向安心財險發送溝通函，但截至發稿未收到回復。

多項經營指標惡化

安心財險遭遇嚴厲監管措施的背后，多項數據在2020年第四季度急劇惡化。

2021年1月7日，銀保監會公布《中國銀行保險監督管理委員會行政監管措施決定書》顯示，根據安心財險上報的《安心財產保險有限責任公司2020年10月償付能力臨時報告》，該公司2020年10月末的核心及綜合償付能力充足率為-125.7%，償付能力嚴重不足。

該《決定書》稱，依據《中華人民共和國保險法》第一百三十八條，對安心財險采取以下監管措施：責令增加資本金;責令自接到行政監管措施決定書之日起停止接受車險新業務;責令限制董事、監事、高級管理人員的薪酬水平，董事、監事、高級管理人員2021年的薪酬(稅前)應在2020年度實際支付薪酬金額(稅前)的基礎上進行下浮，下浮幅度不得低于20%，其中董事長和總經理的下浮幅度應高于平均值。

安心財險于2021年1月29日發布的該公司2020年第四季度償付能力報告顯示，當季末，該公司核心及綜合償付能力充足率為-175.83%，較當年三季度末125.09%大幅下降300.92個百分點，較當年10月末-125.7%繼續下降50.13個百分點，較2019年第四度季末124.66%減少300.49個百分點。安心財險也是其歷史上首次季末償付能力充足率跌至負值。

安心財險稱，2020年第四季度，該公司采取了多種措施改善公司風險管理狀況，從以下多個方面進行了整改：完成了2020年償付能力風險管理能力自評估的報告工作;完成了2019年償付能力風險管理內部審計的整改報告;對風險綜合評級、內控發現問題、償付能力風險管理能力自評估發現的問題，涉及的各部門擬定了整改計劃并開展了整改;按時完成風險管理報告及指標監控、風險提示等工作。

償付能力風險加大的同時，安心財險現金流壓力也較大。安心財險2020年第四季度償付能力報告顯示，該季度，其凈現金流為-1.9億元，較上季度1.74億元大幅下降。

該報告稱，目前，安心財險現金流壓力較大。為緩解現金流壓力，其已積極采取多項管控措施：業務方面，繼續加強應收保費管理，由業務部門、客服部門等多部門聯動，做好短期健康險客戶續期和續保工作，提高保單留存率和客戶續保率;費用方面，在開展下年度公司預算管理工作中，全面梳理各項費用明細，減少非必要開支，嚴格加強成本管控;資金方面，為保證公司可用資金流動性，目前投資資產配置均以高流動性資產為主，確保公司及時履行各項支付義務。同時，公司管理層持續推進增資事宜，力爭盡早在增資工作上取得實質性進展，以期從根本上緩解公司面臨的流動性壓力。

2020年9月，據安心財險公告，為滿足安心財險業務發展和償付能力需要，擬引進新的投資人正大制藥(青島)有限公司(下稱正大制藥)進行增資。股東會審議通過了《關于審議<安心財產保險有限責任公司增資方案>的議案》，股東會同意安心財險增加注冊資本2.15億元，本輪增資后其注冊資本將由12.85億元變更為15億元。公司原股東均不參與本次增資，增資金額2.15億元全部由新增股東正大制藥以貨幣方式出資，增資后全部計入公司注冊資本。增資完成后，正大制藥將持有安心財險14.33%的股權，為第二大股東。第一大股東仍為中誠信投資集團有限公司，持股比例由33.07%降至28.33%。

不過，安心財險官網信息顯示，2020年12月31日，該公司股東會審議通過《關于同意退回正大青島增資款并授權韓剛同志代表公司與其就后續增資事宜進行協商的議案》。

《投資時報》研究員注意到，在償付能力風險和現金流壓力加大的同時，安心財險業績大幅下滑。

據安心財險償付能力報告，該公司2020年第一季度至第四季度的凈利潤分別為283.49萬元、-3641.73萬元、632.29萬元、-50729.71萬元，2020年凈利潤合計為-5.35億元。

再來看2019年各季度償付能力報告，安心財險的凈利潤分別為-141.14萬元、-1159.63萬元、-1589.58萬元、-6780.65萬元，全年凈利潤合計為-0.97億元。另據2019年年報顯示，該公司當年凈利潤為-1.1億元。如此對比，2020年該公司虧損額擴大約4倍。

安心財險償付能力報告顯示，2020年第四季度，該公司保險業務收入也大幅下滑，為-2.67億元，上季度則為5.52億元。

同時，安心財險凈資產也大幅下滑至負數。2020年四季度末，安心財險凈資產為-1.91億元，較上季度末3.16億元減少5.07億元，較2019年末3.45億元減少5.36億元。

存在欺騙投保人問題

除了償付能力不足和業績虧損問題，安心財險還屢屢被銀保監會通報侵害消費者權益或消費投訴居前。

據銀保監會官網信息，2020年12月2日，銀保監會消保局曾通報對安心財險開展了專項檢查，安心財險存在欺騙投保人問題。

經查，2019年1月至6月，安心財險通過輕松保經紀微信平臺公眾號“輕松保官方”銷售“安享一生尊享版”產品時，宣傳頁面顯示“首月0元”“限時特惠首月立減**元”等內容，實際是首月不收取保費，將全年應交保費均攤至后11個月，消費者并未得到保費優惠。涉及保單16879筆，保費收入396.34萬元。

此前，銀保監會消保局發布的保險消費投訴情況的通報還顯示，2020年第二、三季度，易安財險、安心財險的億元保費投訴量皆位居財產保險公司前列。

銀保監會消保局在關于2019年保險消費投訴情況的通報中也稱，2019年，銀保監會及其派出機構接收由監管機構負責處理的保險公司涉嫌違法違規投訴4974件，其中，涉及財產保險公司974件。財產保險公司涉嫌違法違規投訴量排名中，安心財險居第三，為101件，同比增長910%。

2019年投訴與業務量對比情況顯示，2019年，財產保險公司億元保費投訴量中位數為5.86件/億元。億元保費投訴量排名中，安心財險居第二位，為60.61件/億元。(田文會)