公開資料顯示，近期申請公募牌照的兩家外資機構均為美國公司。其中范達集團走精品基金路線，是全球十大ETF提供商之一。聯(lián)博集團1988年在紐交所上市，2006年11月，成為全國社保基金首批境外投資管理人。

近期公募基金牌照申請空前密集。證監(jiān)會官網信息顯示，10月下旬以來，已經有5家公司先后遞交了公募基金設立申請。而在此之前，年內還有7家公司遞交申請，包括3家外資機構。

公募基金牌照的審批進度亦出現(xiàn)加速之勢。相較去年僅有1家個人系基金公司獲批，今年以來，已有5家個人系基金公司、2家券商系基金公司，以及1家外資獨資基金公司獲批。

新軍群雄逐鹿

公募基金牌照仍然具有較強的吸引力。從近期遞交材料的5家公司看，背景迥異，有林鵬發(fā)起設立的“個人系”基金公司匯一基金，有范達基金、聯(lián)博基金兩家外資機構，還有保險資管背景的人保基金，以及券商背景的華西基金。

曾經的明星基金經理林鵬離開東證資管“奔私”之后，又火速回歸公募，發(fā)起設立匯一基金。此前以睿遠基金為代表的“個人系”基金公司爆款頻出，示范效應顯著，匯一基金的動向自然也吸引了不少關注。

人保基金的發(fā)起方人保資產則非公募新軍。事實上，其公募業(yè)務資格在2017年1月已經獲批。11月20日，人保基金籌備組核心人士告訴時代周報記者，此前人保資產以保險公司旗下事業(yè)部制運作，更多帶有保險資管的文化，而此次籌備基金公司，則意味著完全以市場化的方式運作。

迄今為止，市場上險資背景的公募基金共有8家，分別為平安基金、國壽安保、國聯(lián)安、太平基金、泓德基金、華泰保興基金、泰康資產和人保資產。伴隨著人保資產的事業(yè)部制被放棄，8家公司中將僅剩泰康資產仍采用事業(yè)部制。

至于華西證券，申請公募牌照的過程可謂一波三折。早在2012年，該公司曾嘗試發(fā)起設立華西群益基金，其中華西證券擬持股51%，臺資券商群益證券擬持股49%。但在“落實第一次書面反饋意見”后，便再無進展。

2018年上半年，華西證券(002926.SZ)公告稱，計劃出資不超過3億元設立資管子公司，并以華西證券資管子公司為主體向證監(jiān)會申請公募基金牌照。然而，2019年11月，華西證券再發(fā)公告，稱董事會同意撤回資管子公司設立申請并保留資管總部開展現(xiàn)有業(yè)務，同時將擇機申請設立公募基金公司。

華西證券2020年半年報顯示，上半年資管業(yè)務收入0.71億元，較上年同期增長54.11%。截至上半年末，母公司資管業(yè)務規(guī)模合計1433.45億元，相比2019年年底增長11%。11月20日，一位資深業(yè)內人士對時代周報記者分析道，從華西證券資管業(yè)務規(guī)模以及收入情況看，其主動管理業(yè)務可能占比較低，公募之路任重而道遠。

外資巨頭叩門

近期申請公募牌照的外資機構有兩家，分別為范達集團和聯(lián)博集團，加上之前的貝萊德、路博邁以及富達，今年內就有5家外資機構提交了公募牌照申請。

今年4月1日，證監(jiān)會宣布取消券商和公募基金的外資持股比例限制，貝萊德、路博邁同日提交了申請設立公募基金的材料。8月21日，貝萊德獲批，成為首家拿到牌照的外資獨資基金公司。

不過，貝萊德至今尚未展業(yè)。時代周報記者了解到，主要原因是需要對現(xiàn)有私募業(yè)務進行處理，以防范相關利益沖突風險。事實上，其已提前清盤了貝萊德中國A股機會私募股權基金一期。

路博邁的節(jié)奏稍緩。證監(jiān)會官網信息顯示，目前進展與5月19日提交申請的富達相同，但6月18日遞交申請的民生基金已經后來居上。

公開資料顯示，近期申請公募牌照的兩家外資機構均為美國公司。其中范達集團走精品基金路線，創(chuàng)立于1955年。截至2020年9月30日，范達旗下全球資產管理總規(guī)模超過612億美元，是全球十大ETF提供商之一。

聯(lián)博集團成立于1967年，1988年在紐交所上市。截至2019年年末，在全球5個城市合計管理資產超過6230億美元。值得一提的是，2006年11月，聯(lián)博集團成為全國社保基金首批境外投資管理人。

多位公募人士告訴時代周報記者，外資密集進入或讓國內公募基金的風格更為多元。總體而言，內外資的標簽并不重要，能否在國內公募行業(yè)有所斬獲，團隊的作用更為重要。

資管密集申牌

除了發(fā)起設立基金公司外，下半年各類資管機構申請公募資格的節(jié)奏在加快。證監(jiān)會官網顯示，自8月份來，國泰君安資管、華金證券、永安國富資管先后提交了公募業(yè)務資格申請。

11月20日，好買財富研究總監(jiān)曾令華告訴時代周報記者，目前申請公募牌照或公募業(yè)務資格擁有較好的外部條件。整體來看，A股指數(shù)不高，加上之前一些新基金公司運作良好，或會加速監(jiān)管層審批節(jié)奏。

國泰君安資管對公募牌照的渴望由來已久。在“一參一控”政策未放開前，國泰君安證券出售了所持有的國聯(lián)安基金51%的股權，為國泰君安資管申請公募資格掃清了道路。

中基協(xié)官網數(shù)據(jù)顯示，截至2020年三季度末，國泰君安資管私募主動管理資產月均規(guī)模為3586.39億元，在行業(yè)內僅次于中信證券(600030.SH)。

與國泰君安相比，華金證券在資管業(yè)務方面的沉淀相對單薄，其2019年實現(xiàn)資產管理業(yè)務手續(xù)費凈收入3089萬元，發(fā)行主動管理類產品14只，總規(guī)模達54.67億元。

永安國富資管申請公募牌照較為特殊。作為一家私募，其股東為杭州小牛投資、永安期貨和杭州小犇股權投資，分別持股63.658%、31.354%、4.988%。除永安期貨外，另兩大股東均為員工持股平臺。以往，“私轉公”一般都采取發(fā)起設立新基金公司的形式，而非申請公募業(yè)務資格，永安國富資管若順利獲批，或將增加期貨系公募的存在感。永安期貨2020年年中報顯示，永安國富資管上半年營業(yè)收入為16.37億元，凈利潤2.42億元。

11月20日，上海證券創(chuàng)新發(fā)展總部總經理劉亦千告訴時代周報記者，公募牌照受捧，主要在于雖然“頭部效應”凸顯，但并不影響行業(yè)吸引力，新進入者仍有機會，近年成立的新基金公司中不乏出色者。(記者 寧鵬)

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